Los muchos factores detrás de la disminución de la tasa hipotecaria
La tasa hipotecaria fija promedio a 30 años ha disminuido por cuarta semana consecutiva al 3,75%. Este es el nivel más bajo desde septiembre de 2010.
Hay muchos factores que influyen en la disminución de la tasa hipotecaria. Algunos son temporales, como los efectos de la pandemia de coronavirus, mientras que otros son más a largo plazo.
En esta publicación de blog, exploraremos algunas de las razones detrás de la reciente disminución de las tasas hipotecarias. También discutiremos lo que esto significa para los posibles compradores de vivienda y para aquellos que están considerando refinanciar sus préstamos hipotecarios existentes.
El estado actual del mercado de la vivienda
Desde la elección presidencial, las tasas hipotecarias han ido en declive. Esto se debe a una variedad de factores, incluidos los temores de que las políticas del presidente Trump puedan conducir a una mayor regulación y mayores costos de endeudamiento para los consumidores. Además, las condiciones económicas mundiales están mejorando, lo que está impulsando la demanda de compra de viviendas por parte de compradores que antes dudaban en celebrar un contrato de préstamo a largo plazo. Estas tasas más suaves han ayudado al sentimiento general del mercado; sin embargo, pueden no ser indicativos de un cambio permanente en el mercado inmobiliario.
El papel de la Reserva Federal
Desde que la Reserva Federal comenzó a subir las tasas de interés en diciembre de 2015, las tasas hipotecarias han bajado. Este ha sido un cambio bienvenido para los prestatarios, ya que las tasas han ido en aumento durante años. El motivo del aumento de la tasa se debió a preocupaciones sobre la inflación y la economía. Sin embargo, desde entonces, la economía ha mejorado y la inflación ha disminuido. Esto ha llevado a la Reserva Federal a bajar las tasas de interés, lo que ha ayudado a estimular la economía y el mercado inmobiliario.
Hay muchos factores que han llevado al estado actual del mercado de la vivienda y las tasas hipotecarias. La decisión de la Reserva Federal de subir las tasas de interés en 2015 fue uno de estos factores. La economía había estado mejorando lentamente durante un tiempo, pero cuando aumentaron las tasas de interés, la gente comenzó a invertir en otros activos, como acciones. Esto hizo que el mercado de valores subiera, lo que aumentó la riqueza de las personas. Esto hizo que la gente quisiera comprar casas, que es cuando el mercado de la vivienda comenzó a mejorar.
La Reserva Federal también redujo las tasas de interés para ayudar a estimular la economía y el mercado inmobiliario. Cuando bajaron las tasas de interés, hizo que las personas que pedían dinero prestado en hipotecas tuvieran un pago mensual más bajo. Esto hizo que la gente quisiera comprar casas más rápido porque sabían que podían pagarlas.
Hay muchos otros factores que han contribuido al estado actual del mercado inmobiliario y las tasas hipotecarias. Por ejemplo, cuando las personas buscan comprar una casa, buscarán en diferentes vecindarios y verán cuánto dinero necesitan gastar en el pago inicial. Si pueden ahorrar suficiente dinero, podrán comprar una casa sin tener que poner dinero.
The current state of the housing market and mortgage rates is good news for borrowers. It means that they can afford more houses and that their payments will be lower than if interest rates were still on the rise.
La importancia de la confianza del consumidor
Cuando los prestamistas comienzan a ver una disminución en la confianza del consumidor, es más probable que reduzcan sus tasas hipotecarias para atraer nuevos prestatarios. Cuando la economía funciona y las personas se sienten bien con su futuro financiero, es más probable que califiquen para un préstamo de mayor precio. Por otro lado, cuando hay inestabilidad en el mundo o incertidumbre económica, las personas pueden sentirse menos seguras de sus posibilidades de superar tiempos difíciles y pueden estar menos dispuestas a aceptar un préstamo de alto riesgo.
El impacto de la bolsa
Cuando el mercado de valores cae, hay una serie de factores en juego. Aunque es difícil predecir exactamente cómo reaccionarán las acciones entre sí, los analistas generalmente pueden estar de acuerdo en tres impulsores detrás de los movimientos del mercado: informes de ganancias (las empresas informan sus resultados financieros trimestrales), eventos globales (como ataques terroristas o noticias políticamente cargadas) , e indicadores económicos (como la producción manufacturera o la confianza del consumidor).
Por lo general, los precios de las acciones responden positivamente cuando las ganancias de la empresa superan las expectativas y negativas cuando no lo hacen. A su vez, este ciclo de retroalimentación genera más optimismo y actividad de compra en el mercado, lo que impulsa aún más los precios de las acciones. Por el contrario, si las esperanzas de un fuerte crecimiento de las ganancias se desvanecen debido a las malas noticias de las economías extranjeras o las preocupaciones sobre las presiones inflacionarias en el país, los precios de las acciones pueden verse afectados. Ejemplos recientes incluyen el desplome del mercado de valores de China de 2015 y la corrección del mercado de valores de EE. UU. de 2009.
Más allá del desempeño de las empresas individuales, los eventos globales también tienen un impacto en los mercados de valores. Por ejemplo, las tensiones geopolíticas que involucran a Rusia o Corea del Norte a menudo conducen a fuertes liquidaciones en algunos índices, mientras que otras áreas del mundo ven pocos cambios en el precio. Esta volatilidad dificulta que los inversores confíen en los índices y los lleva a invertir solo en aquellas acciones particulares que consideran más confiables.
Del mismo modo, los indicadores económicos pueden estar fuertemente correlacionados entre sí, lo que significa que los cambios repentinos en una medida a menudo también reflejan el movimiento en otras. Por lo tanto, cualquier caída específica del sector, como los recursos petroleros o las acciones tecnológicas, puede afectar rápidamente a mercados más amplios. En todas las clases de activos, los expertos dicen que las correlaciones varían mucho pero tienden a oscilar entre 0% y 25%. Por lo tanto, comprender qué sectores se correlacionan entre sí podría ayudar a los inversores a anticipar movimientos antes de que sucedan.
El papel del inventario de viviendas
Desde la crisis hipotecaria, ha habido muchas teorías sobre por qué las tasas de las hipotecas cayeron en 2009 y 2010. La mayoría de estas explicaciones se centran en uno o más factores específicos: las tasas de interés eran bajas porque los bancos tenían un exceso de reservas (dinero que no necesitaban prestar); había demasiado inventario de viviendas disponibles; y los consumidores tenían miedo de extenderse demasiado al obtener hipotecas. Sin embargo, si bien todos estos factores pueden haber influido, la causa principal de la disminución de las tasas hipotecarias aún se discute.
La importancia de la disponibilidad de crédito
La disponibilidad de crédito es uno de los factores más importantes cuando se trata de tasas hipotecarias. Cuando hay más prestatarios que pueden obtener préstamos, es más probable que los prestamistas ofrezcan tasas más bajas. Los prestamistas también tienden a mirar el puntaje de crédito del prestatario cuando toman una decisión sobre si aprobar o no un préstamo. Sin embargo, incluso con buenos puntajes de crédito, a algunas personas les puede resultar difícil obtener una hipoteca debido a los fondos limitados disponibles.
El impacto potencial del aumento de las tasas de interés
La reciente caída en las tasas hipotecarias ha sido un alivio bienvenido para muchos propietarios de viviendas, ya que las tasas han ido en aumento durante gran parte del año pasado. Si bien hay muchos factores que han contribuido a la disminución de la tasa, uno de los más importantes es la creciente disponibilidad de crédito.
El aumento en la disponibilidad de crédito ha sido impulsado por una serie de factores, incluida una economía en mejora y una mayor actividad crediticia por parte de los bancos y otros prestamistas. Esta mayor actividad crediticia ha sido impulsada en parte por cambios regulatorios que han facilitado que los bancos aprueben préstamos y por la decisión de la Reserva Federal de aumentar las tasas de interés el año pasado.
Si bien la disminución de la tasa es una buena noticia para los propietarios de viviendas, es importante recordar que las tasas de interés pueden cambiar rápidamente y no hay garantía de que se mantendrán bajas por mucho tiempo. Si está considerando una hipoteca, es importante hablar con un prestamista sobre sus necesidades y situación específicas.
Los muchos factores detrás de la caída de la tasa hipotecaria son complejos y variados. El estado actual del mercado inmobiliario, el papel de la Reserva Federal, la confianza del consumidor y el mercado de valores juegan un papel importante. El inventario de viviendas y la disponibilidad de crédito también son factores importantes. El aumento de las tasas de interés podría tener un impacto potencial en las tasas hipotecarias en el futuro.
